說(shuō)到2016年的創(chuàng)投圈，我個(gè)人的感覺(jué)是四個(gè)字：“中場(chǎng)休息”。上半場(chǎng)結(jié)束，大家對(duì)下半場(chǎng)的定義不一樣，有的人覺(jué)得新零售有機(jī)會(huì)，有的人會(huì)看好AI。去年有兩個(gè)熱點(diǎn)，一個(gè)是直播，一個(gè)是單車，這兩個(gè)方向都屬于階段性的、賽道不是那么大的熱點(diǎn)。
直播出現(xiàn)于每一個(gè)周期的末端，屬于一種變現(xiàn)的手段，和直接的用戶增長(zhǎng)無(wú)關(guān)，所以我認(rèn)為直播是階段性的東西，到今年已經(jīng)發(fā)展得差不多，格局已定。
我們?cè)賮?lái)預(yù)測(cè)單車。我認(rèn)為單車大戰(zhàn)今年年底見(jiàn)分曉，從資本到獲取用戶的戰(zhàn)斗都會(huì)結(jié)束。純粹看1-2公里出行的市場(chǎng)，不是很大，這其實(shí)對(duì)于VC的“大市場(chǎng)”標(biāo)準(zhǔn)是不符合的。
我最近有一個(gè)觀點(diǎn)，我覺(jué)得做投資也好，創(chuàng)業(yè)也好，要循著互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的主賽道進(jìn)行，對(duì)于階段性的、分支階段的賽道，要認(rèn)識(shí)得非常清楚，要有一個(gè)非常明確的預(yù)期。比如H5游戲，大家看到了這是個(gè)多大的賽道，另外小程序到底是不是一個(gè)大的賽道，關(guān)于賽道的問(wèn)題，是創(chuàng)業(yè)者投資人第一位要思考的問(wèn)題。
結(jié)構(gòu)性寒冬的本質(zhì)是資產(chǎn)荒，是由于整個(gè)世界的宏觀經(jīng)濟(jì)引起的，利率很低，錢太便宜，本質(zhì)問(wèn)題是生產(chǎn)率太低，供給太多，用一句比較夸張的話來(lái)說(shuō)，就是上帝欠這個(gè)世界兩樣?xùn)|西，第一是一場(chǎng)科技革命，第二是一場(chǎng)戰(zhàn)爭(zhēng)，二者有一，當(dāng)然這個(gè)說(shuō)法是非常偏激的。
資本寒冬來(lái)了，很多人很悲觀，但我是互聯(lián)網(wǎng)信徒，我認(rèn)為距離真正意義上的全網(wǎng)連接時(shí)代還有很長(zhǎng)的路，至少十個(gè)周期，現(xiàn)在最多走了兩個(gè)周期。所以我覺(jué)得有兩個(gè)態(tài)度，第一要極度樂(lè)觀，這樣才能在寒冬中生存下來(lái)，第二是稍安勿躁，多思考，多運(yùn)動(dòng)，多看書(shū)。
互聯(lián)網(wǎng)的下一個(gè)周期到來(lái)之前，有很多東西要準(zhǔn)備好，比如硬件、技術(shù)……iPhone出現(xiàn)的時(shí)候，它身上所有的東西都是整合而來(lái)的，不是單獨(dú)發(fā)明的。其實(shí)我的感覺(jué)是，現(xiàn)在是黎明前的黑暗，但這個(gè)黑暗已經(jīng)能看到點(diǎn)光了。
整個(gè)一二級(jí)市場(chǎng)都處于錢多、好資產(chǎn)少且貴的狀態(tài)。我覺(jué)得這2017年會(huì)相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間延續(xù)這種狀態(tài)，不會(huì)有太大的變化，因?yàn)楝F(xiàn)在看不到有太大的突然往下走的跡象。
我給大家的建議是，作為投資人也好，創(chuàng)業(yè)者也好，首先一定要極度樂(lè)觀，互聯(lián)網(wǎng)五年一輪回，不極度樂(lè)觀，在這個(gè)浪潮中是生存不下去的；第二是要把思路打開(kāi)，不要固執(zhí)己見(jiàn)，互聯(lián)網(wǎng)這個(gè)浪潮五年十年換一次，如果還在之前的思維里，很多機(jī)會(huì)就pass掉。還是那句老話，你要學(xué)會(huì)怎么把自己放空，是一件非常難的事情，要學(xué)會(huì)從自己最舒服的地方走出來(lái)。
我覺(jué)得互聯(lián)網(wǎng)上半場(chǎng)還是專注于線上，而互聯(lián)網(wǎng)的下半場(chǎng)我認(rèn)為要看九個(gè)字：新人群，新交互，新場(chǎng)景，本質(zhì)上就是尋找新的用戶端的需求。
按照目前的國(guó)內(nèi)人士的說(shuō)法來(lái)看，互聯(lián)網(wǎng)的下半場(chǎng)會(huì)讓新零售跑出來(lái)，但是新零售、線下消費(fèi)升級(jí)的本質(zhì)是什么，新零售的門檻對(duì)一般的創(chuàng)業(yè)者來(lái)說(shuō)是什么，這些問(wèn)題大家要想清楚。
然后，從另一個(gè)角度看互聯(lián)網(wǎng)下半場(chǎng)，世界范圍內(nèi)的互聯(lián)網(wǎng)還處于連接的階段，F(xiàn)acebook在非洲做網(wǎng)絡(luò)的基礎(chǔ)建設(shè)，大規(guī)模鋪光纜，從全世界角度看連接的路一半還沒(méi)走完。連接走完了，第二階段是云化，云可以看做是一種容器，容器里裝的是數(shù)據(jù)，有了數(shù)據(jù)才會(huì)有AI，所以我們猜測(cè)，從連接到云化再到數(shù)據(jù)和AI是一條主線，云化之后會(huì)有各種東西出來(lái)，比如自動(dòng)駕駛、AI等。新零售可能是中國(guó)獨(dú)有，但是全世界范圍來(lái)看，互聯(lián)網(wǎng)目前還處于第一階段。我認(rèn)為云計(jì)算從世界范圍來(lái)看才剛開(kāi)始，因?yàn)槿澜绨l(fā)展起來(lái)的就兩朵半云，AWS和阿里云，半朵是自用的谷歌云。
AI很火，大家都在看，但是AI能做什么呢？真正的能落到場(chǎng)景的針對(duì)消費(fèi)者的規(guī)?；疉I，全世界范圍來(lái)看只有兩個(gè)，一個(gè)是Amazon的Echo，一個(gè)是Tesla，說(shuō)白了就是車和房這兩個(gè)場(chǎng)景，看上去是AI 2C場(chǎng)景中有所突破的地方。所以我們?cè)诿芮嘘P(guān)注這些方向的創(chuàng)業(yè)。
