盛景嘉成直投基金主管合伙人趙今巍，主要負(fù)責(zé)盛景產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)直投基金（側(cè)重產(chǎn)業(yè)路由器和產(chǎn)業(yè)平臺(tái)項(xiàng)目為主）；近幾年一直專(zhuān)注2B領(lǐng)域投資，項(xiàng)目包括眾盟、致遠(yuǎn)、寵之道、煉金臺(tái)、海云、清博等一批優(yōu)秀企業(yè)，在進(jìn)入投資行業(yè)之前，擔(dān)任了十多年TMT行業(yè)企業(yè)高級(jí)管理者和核心創(chuàng)始人，也曾帶領(lǐng)團(tuán)隊(duì)連續(xù)三年獲得過(guò)SAP中小業(yè)務(wù)亞太區(qū)第一名成績(jī)。同時(shí)作為國(guó)內(nèi)最早B2B獨(dú)角獸成長(zhǎng)營(yíng)發(fā)起人，他對(duì)產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)有自己的見(jiàn)解。以下是他最新的觀點(diǎn)：
1.前二十年互聯(lián)網(wǎng)是市場(chǎng)，后二十年互聯(lián)網(wǎng)是工具
產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)是供給側(cè)改革和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新的必有之路，這里面主要有兩個(gè)觀點(diǎn)，從1998年-2018年，前二十年互聯(lián)網(wǎng)是市場(chǎng)，后二十年互聯(lián)網(wǎng)是工具。
從1998年開(kāi)始，互聯(lián)網(wǎng)圍繞著衣食住行做了方方面面的創(chuàng)新，改變了我們的生活，在這個(gè)過(guò)程中，很多互聯(lián)網(wǎng)公司和他們的創(chuàng)始人都享受到了人口從線下到線上遷移的紅利，也獲得了很好的發(fā)展。目前無(wú)論是美股還是港股都有很多中國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)公司上市，這代表著一個(gè)互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)時(shí)代，消費(fèi)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代。
對(duì)于大量的產(chǎn)業(yè)和實(shí)業(yè)企業(yè)家，他們往往無(wú)法感知客戶市場(chǎng)遷移的路徑和方法，或者沒(méi)有辦法掌握遷移的規(guī)律，業(yè)務(wù)和思想受到了很大的沖擊，所以過(guò)去是我們產(chǎn)業(yè)企業(yè)家失落的20年。所以才會(huì)出現(xiàn)不同陣營(yíng)兩個(gè)大佬之間打賭故事，一個(gè)打賭說(shuō)如果輸給你就賠一個(gè)億，另外一個(gè)說(shuō)你肯定超不過(guò)我，輸了我就賠你一個(gè)億。
從互聯(lián)網(wǎng)大佬角度來(lái)講，他認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)是個(gè)市場(chǎng)。產(chǎn)業(yè)大佬是抓不住這個(gè)市場(chǎng)的，所以最終我會(huì)超過(guò)你，這是他的觀點(diǎn)。在他的角度去講是對(duì)的；但隨著互聯(lián)網(wǎng)流量飽和，逐漸由線上市場(chǎng)向線下市場(chǎng)轉(zhuǎn)移，未來(lái)的二十年是產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的20年，產(chǎn)業(yè)的高效率不局限在讓消費(fèi)者“爽”，更體現(xiàn)在產(chǎn)業(yè)整體效率的提升，互聯(lián)網(wǎng)將會(huì)在其中成為工具，去逐步往上游延伸、改變我們的產(chǎn)業(yè)，物流、資金流、信用流、商業(yè)流都會(huì)通過(guò)IT和互聯(lián)網(wǎng)去實(shí)現(xiàn)更大的價(jià)值，這就是我們說(shuō)的互聯(lián)網(wǎng)成為工具的二十年。產(chǎn)業(yè)大佬打賭贏的底氣在于認(rèn)知上在于實(shí)體產(chǎn)業(yè)的掌控，所以他們是從不同角度去打賭的。
2.產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)（產(chǎn)業(yè)平臺(tái)）是供給側(cè)改革最主要的手段
在國(guó)外，產(chǎn)業(yè)可以通過(guò)資本的手段，通過(guò)一次次的并購(gòu)浪潮相關(guān)各環(huán)節(jié)的整合，而中國(guó)的產(chǎn)業(yè)市場(chǎng)很難通過(guò)資本的手段來(lái)完成整個(gè)產(chǎn)業(yè)整合。這里面有很多原因，比如中國(guó)是世界的工廠，有龐大的產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)，每一個(gè)產(chǎn)業(yè)都有龐大的碎片化企業(yè)數(shù)量，用資本手段是很難實(shí)現(xiàn)的。再比如人文因素，中國(guó)人勤奮，更愿意寧為雞首，并不愿意被并購(gòu)，認(rèn)為這是失敗的象征，而在國(guó)外則是一種常態(tài)和驕傲。
所以，依中國(guó)的國(guó)情要想圍繞著整個(gè)的產(chǎn)業(yè)去做供給側(cè)改革，是不能用資本的手段去做整合的，但是可以用產(chǎn)業(yè)路由器、產(chǎn)業(yè)平臺(tái)的方式。
3.產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)是未來(lái)五年供給側(cè)改革，產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新最主要的一條路徑
產(chǎn)業(yè)平臺(tái)可以服務(wù)于兩端：
一端是通過(guò)優(yōu)秀的經(jīng)銷(xiāo)商、優(yōu)秀的終端門(mén)店為最終端消費(fèi)者（C）或者消費(fèi)的機(jī)構(gòu)（B）提供更好的服務(wù)、更低的價(jià)格、更好的金融、更好品質(zhì)的產(chǎn)品，幫助優(yōu)秀的終端經(jīng)銷(xiāo)商去拓展他們的客戶，提高用戶的采購(gòu)體驗(yàn)，同時(shí)淘汰無(wú)良的商家。
另一端是團(tuán)結(jié)優(yōu)秀的、有一定研發(fā)能力的生產(chǎn)企業(yè)。這些企業(yè)曾經(jīng)受到過(guò)很多山寨產(chǎn)品、低端產(chǎn)品，以及互聯(lián)網(wǎng)一些銷(xiāo)售平臺(tái)帶給他們的不健康的惡性沖擊活的非常辛苦甚至痛苦，因?yàn)檫@些企業(yè)他們要踏踏實(shí)實(shí)負(fù)擔(dān)研發(fā)和高素質(zhì)人才的工資，要踏踏實(shí)實(shí)做研發(fā)做出好的產(chǎn)品，要踏踏實(shí)實(shí)做出高品質(zhì)的產(chǎn)品，但面對(duì)市場(chǎng)沒(méi)有足夠的能力和資源去有效營(yíng)銷(xiāo)傳播他們的理念和樹(shù)立他們的品牌，這些優(yōu)秀的中小企業(yè)才是中國(guó)最需要的產(chǎn)業(yè)組成部分。
而產(chǎn)業(yè)平臺(tái)的出現(xiàn)就是越過(guò)低效率的中間環(huán)節(jié)，找到最優(yōu)秀的終端服務(wù)商（b），再反向找到最優(yōu)秀的研發(fā)生產(chǎn)中小企業(yè)（f），把他們兩端連接在一起形成真正的產(chǎn)業(yè)共同體，一起去淘汰低效率的經(jīng)銷(xiāo)商和中間環(huán)節(jié)，最終形成一個(gè)高效的運(yùn)作產(chǎn)業(yè)鏈。
我們定義這種產(chǎn)業(yè)平臺(tái)叫產(chǎn)業(yè)路由器，這將是產(chǎn)業(yè)供給側(cè)改革方向，符合中國(guó)國(guó)情最好的出路，未來(lái)將會(huì)有很多這樣的平臺(tái)崛起。
1.產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的定義
產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)，各個(gè)專(zhuān)家、學(xué)者可能都會(huì)有不同的定義，不同的理解。但從我們投資角度接觸最一線的公司所看到的情況來(lái)說(shuō)，我們認(rèn)為未來(lái)的產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)主要是由縱向產(chǎn)業(yè)路由器和產(chǎn)業(yè)平臺(tái)為主、品牌巨頭為輔各自生態(tài)互相競(jìng)爭(zhēng)與協(xié)作、橫向服務(wù)類(lèi)平臺(tái)參與支持的大產(chǎn)業(yè)網(wǎng)絡(luò)。
比如挑選一個(gè)建筑產(chǎn)業(yè)，往上游走有很多原材料企業(yè)，比如有鋼材、五金、化工，這些上游領(lǐng)域就有不同的產(chǎn)業(yè)路由器和產(chǎn)業(yè)平臺(tái)出現(xiàn)；往下游走就會(huì)有裝修的產(chǎn)業(yè)平臺(tái)，家具的產(chǎn)業(yè)平臺(tái)，還會(huì)出現(xiàn)新房或者二手房的產(chǎn)業(yè)平臺(tái)，這些產(chǎn)業(yè)路由器或者平臺(tái)會(huì)進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)和合作，他們的平臺(tái)交易規(guī)模少則數(shù)百億，多則千億、萬(wàn)億規(guī)模。我們?cè)谖磥?lái)十年將見(jiàn)證數(shù)百乃至上千個(gè)恐龍?jiān)陂L(zhǎng)大，這些恐龍之間會(huì)發(fā)生很多奇幻的關(guān)系，這些都是中國(guó)土壤長(zhǎng)出來(lái)“亞馬遜新物種”。
這些小恐龍自己生態(tài)成長(zhǎng)過(guò)程中，第三方服務(wù)平臺(tái)也將一起參與，比如有人力服務(wù)平臺(tái)、金融服務(wù)平臺(tái)、技術(shù)服務(wù)平臺(tái)等等。當(dāng)完全長(zhǎng)大后，這一條自上而下的產(chǎn)業(yè)鏈中的各個(gè)平臺(tái)其實(shí)就打通了。在沒(méi)完全打通之前，它們還都是孤立的。我們作為產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)和產(chǎn)業(yè)路由器投資人更多的也要參與其中，幫助他們成長(zhǎng)，幫助他們?cè)O(shè)定角色，恐龍之間到底是協(xié)作還是戰(zhàn)爭(zhēng)？
2.產(chǎn)業(yè)優(yōu)秀企業(yè)家將會(huì)擁抱的黃金十年
作為投資人，我們這兩年看到了B2B的很多平臺(tái)項(xiàng)目，已經(jīng)有了小恐龍的雛形，但有些可能長(zhǎng)歪了。產(chǎn)業(yè)路由器的企業(yè)家是需要真正扎根于產(chǎn)業(yè)，并且有領(lǐng)袖精神的優(yōu)秀企業(yè)家，我們強(qiáng)調(diào)P（K）SD?！甈’（Poor），是貧窮心態(tài)的，不一定是你真的窮，而是你不滿足于現(xiàn)狀，有開(kāi)放心態(tài)。我們有些企業(yè)家，其實(shí)現(xiàn)在日子過(guò)的很好，但是不滿足于現(xiàn)狀。但是相反有不少企業(yè)家日子過(guò)的挺苦，但是覺(jué)得現(xiàn)在日子挺好，比較“滿”，
所以，我們找到的是有開(kāi)放心態(tài)的，不安于現(xiàn)狀的那些企業(yè)家;‘K’(King)是指產(chǎn)業(yè)領(lǐng)袖企業(yè)家，代表有更多的產(chǎn)業(yè)資源和人脈，如果是這樣的企業(yè)家那么做產(chǎn)業(yè)路由器和產(chǎn)業(yè)平臺(tái)事半功倍；‘S’（Sarmt）是聰明，是指真正能夠快速理解、快速落地商業(yè)認(rèn)知企業(yè)家；‘D’（Dream或者Desire）是有夢(mèng)想的，有使命感的企業(yè)家.我們希望找到他們，幫助他們，投資他們或者跟他聯(lián)合創(chuàng)業(yè)，去開(kāi)創(chuàng)全新的產(chǎn)業(yè)路由器事業(yè)。
當(dāng)然有些實(shí)體企業(yè)家不一定能夠來(lái)做這個(gè)平臺(tái)，但我們一方面可以把我們的企業(yè)融入產(chǎn)業(yè)平臺(tái)，成為優(yōu)秀的f，或者成為優(yōu)秀的b；另一方面也可以參與投資，分享未來(lái)大平臺(tái)的資本回報(bào)利得。這也將是黃金十年。
1.傳統(tǒng)為企業(yè)提高效率的技術(shù)應(yīng)用是低效率的，碎片化的
我們這幾年看了數(shù)百上千個(gè)的項(xiàng)目，涵蓋大量的新技術(shù)包括大數(shù)據(jù)、AR/VR、SaaS軟件、AI等，涉及企業(yè)的生產(chǎn)、研發(fā)、營(yíng)銷(xiāo)、銷(xiāo)售管理等。也參與投資了一些有特色有應(yīng)用場(chǎng)景的項(xiàng)目。但總體而言，絕大部分企業(yè)增長(zhǎng)緩慢。
這個(gè)結(jié)果有很多原因?qū)е碌模热纾?/p>
推廣成本高，這是由中國(guó)的國(guó)情決定的，國(guó)內(nèi)企業(yè)及機(jī)構(gòu)客戶決策相對(duì)理性，周期相對(duì)長(zhǎng)、認(rèn)知水平層次不齊，這種情況下要獲得每個(gè)成交客戶的難度比較大，核算下來(lái)的成本比較高，虧錢(qián)成為必然的結(jié)果，這需要投資機(jī)構(gòu)不斷的給予資金支持，有足夠的耐心才有可能完成大規(guī)模推廣過(guò)程。
應(yīng)用成本高，考慮到很多新技術(shù)出來(lái)之后，并不是很完善，必須要和產(chǎn)業(yè)結(jié)合，甚至和單個(gè)企業(yè)不同崗位使用的情況結(jié)合才能夠?qū)崿F(xiàn)較好的應(yīng)用。這種應(yīng)用的交付成本就會(huì)比較高。
銷(xiāo)售價(jià)格低，大部分機(jī)構(gòu)客戶尤其是中小企業(yè)客戶對(duì)知識(shí)和效率提升工具認(rèn)知比較淺，沒(méi)有像硬件一樣，至少付了一筆錢(qián)，手上還有個(gè)東西。這也是和國(guó)外有很大的區(qū)別。
2.產(chǎn)業(yè)路由器/平臺(tái)可以實(shí)現(xiàn)技術(shù)規(guī)?；统杀緩?fù)制，產(chǎn)業(yè)巨大的經(jīng)濟(jì)和社會(huì)價(jià)值
產(chǎn)業(yè)路由器和平臺(tái)一旦逐漸地成長(zhǎng)起來(lái)，將能夠連接能夠連接上游數(shù)百乃至數(shù)千的研發(fā)生產(chǎn)企業(yè)，下游數(shù)千乃至上萬(wàn)個(gè)終端銷(xiāo)售企業(yè)。有了帶頭大哥，那么新技術(shù)應(yīng)用的最大瓶頸將會(huì)打破，技術(shù)就有可能得到真正有效的應(yīng)用，幫助產(chǎn)業(yè)質(zhì)的提升。
比如說(shuō)圍繞著上游研發(fā)和生產(chǎn)，可以大致標(biāo)準(zhǔn)化快速交付優(yōu)秀的技術(shù)類(lèi)項(xiàng)目，比如智能制造技術(shù)，可以通過(guò)帶頭大哥的協(xié)作，在數(shù)百乃至上千的類(lèi)似企業(yè)中實(shí)現(xiàn)高效的交付，大幅提升整個(gè)產(chǎn)業(yè)上游的高效柔性生產(chǎn)水平同時(shí)交付優(yōu)秀的產(chǎn)品；圍繞下游數(shù)千乃至上萬(wàn)個(gè)銷(xiāo)售服務(wù)商，比如AR和VR技術(shù)可以實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品和消費(fèi)者更多的互動(dòng)和消費(fèi)體驗(yàn)；圍繞整個(gè)產(chǎn)業(yè)路由器的生態(tài)，物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)技術(shù)的應(yīng)用才能夠真正打通，實(shí)現(xiàn)AI技術(shù)和模型應(yīng)用的不斷迭代和優(yōu)化，真正的以客戶為重心，實(shí)現(xiàn)全產(chǎn)業(yè)鏈的高效運(yùn)轉(zhuǎn)。而我們過(guò)去很多的AI技術(shù)是沒(méi)有產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)的，只有這些數(shù)據(jù)出來(lái)，這些技術(shù)才會(huì)有更大的用武之地。
比如供應(yīng)鏈金融非常熱，我們看到一個(gè)醫(yī)療行業(yè)的平臺(tái)，企業(yè)家期望用供應(yīng)鏈金融作為企業(yè)未來(lái)主要的收入來(lái)源，因?yàn)檫@個(gè)行業(yè)大客戶采購(gòu)都有一定賬期，經(jīng)銷(xiāo)商需要資金周轉(zhuǎn)，但供應(yīng)量金融本質(zhì)上在絕大部分時(shí)候不是一個(gè)重要收入來(lái)源，而是一個(gè)非常重要的工具。所以這時(shí)候，企業(yè)需要重新去思考他的供應(yīng)量金融模式，重新打造自己的盈利模式。
而且一個(gè)大的產(chǎn)業(yè)鏈條，只協(xié)助建立或者投資一個(gè)產(chǎn)業(yè)路由器是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的，我們有深刻的理解和完整的操作實(shí)踐和方法論，可以一起為大產(chǎn)業(yè)里面不同的產(chǎn)業(yè)路由器或平臺(tái)找到自己的角色和定位，實(shí)現(xiàn)大產(chǎn)業(yè)的高效運(yùn)營(yíng)，這也是我們期望的，我們不僅僅是給企業(yè)投錢(qián)。其他的投資人在這個(gè)領(lǐng)域可能很難到達(dá)這個(gè)階段，也是我們賦能式投資的考量和特色。歡迎大家一起來(lái)參與產(chǎn)業(yè)的變革，一起擁抱產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)，一起讓未來(lái)在現(xiàn)在發(fā)生。
