據(jù)悉，今年6月中旬，山西百圓褲業(yè)聲稱公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)構(gòu)成已由單一的褲裝營(yíng)銷發(fā)展到互聯(lián)網(wǎng)跨境電子商務(wù)領(lǐng)域，跨境電商業(yè)務(wù)已成為公司收入的重要來(lái)源，并更名為“跨境通寶電子商務(wù)股份有限公司”(以下簡(jiǎn)稱跨境通)，旗下證券簡(jiǎn)稱改為“跨境通”之后，于6月16日收到上?？缇惩▏?guó)際貿(mào)易有限公司律師函，要求就更名侵權(quán)事宜進(jìn)行交涉。此后，跨境通發(fā)表聲明稱系經(jīng)工商登記機(jī)關(guān)核準(zhǔn)和登記的合法有效的企業(yè)名稱，不存在對(duì)他人名稱的侵權(quán)。
更名風(fēng)波尚未平息，跨境通近日發(fā)表公告聲明以增資方式投資4840萬(wàn)元，收購(gòu)深圳市跨境易電子商務(wù)有限公司24.863%股權(quán)，并于7月14日上午開市后正式復(fù)牌公司股票。
據(jù)了解，跨境易通過(guò)其自身及境外三家關(guān)聯(lián)企業(yè)為跨境電商提供一站式供應(yīng)鏈綜合服務(wù)，涵蓋海外優(yōu)質(zhì)貨源、國(guó)際物流、國(guó)際國(guó)內(nèi)倉(cāng)儲(chǔ)、清關(guān)、國(guó)內(nèi)配送、電商ERP系統(tǒng)等綜合服務(wù)，主營(yíng)業(yè)務(wù)包括云倉(cāng)庫(kù)及物流平臺(tái)、供銷平臺(tái)兩大業(yè)務(wù)板塊。
對(duì)于跨境易目前的盈利情況，跨境通方面并不持樂(lè)觀態(tài)度?？缇惩ǚ矫婷鞔_表示，深圳市跨境易電子商務(wù)有限公司處于積累發(fā)展階段，目前盈利能力不強(qiáng)，以及跨境易可能存在不能準(zhǔn)確把握行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)和市場(chǎng)機(jī)會(huì)、人才流失等風(fēng)險(xiǎn)，跨境易存在業(yè)績(jī)無(wú)法達(dá)到預(yù)期的風(fēng)險(xiǎn)。
盡管如此，如同更名風(fēng)波一樣，跨境通此舉意在拓展跨境電商方面業(yè)務(wù)。據(jù)悉，早于2014年11月，百圓褲業(yè)就投資了環(huán)球易購(gòu)，露出了其進(jìn)軍跨境電商的野望。隨著近階段越來(lái)越多傳統(tǒng)實(shí)業(yè)以收購(gòu)、投資等方式進(jìn)入跨境電商領(lǐng)域，跨境電商競(jìng)爭(zhēng)也將越來(lái)越激烈，而更多實(shí)業(yè)的加入，已然成為了不可阻止的大趨勢(shì)。（來(lái)源：雨果網(wǎng)）
本公司及董事會(huì)全體成員保證信息披露內(nèi)容的真實(shí)、準(zhǔn)確和完整，沒(méi)有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。
特別提示：
1、公司股票(證券簡(jiǎn)稱：跨境通；證券代碼：002640)將于2015年7月14日上午開市起復(fù)牌。
2、深圳市跨境易電子商務(wù)有限公司處于積累發(fā)展階段，目前盈利能力不強(qiáng)。公司提醒投資者注意：由于宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化、行業(yè)景氣度的波動(dòng)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇、技術(shù)更新較快等原因，以及跨境易可能存在不能準(zhǔn)確把握行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)和市場(chǎng)機(jī)會(huì)、人才流失等風(fēng)險(xiǎn)，跨境易存在業(yè)績(jī)無(wú)法達(dá)到預(yù)期的風(fēng)險(xiǎn)。
一、對(duì)外投資概述
1、為有效地推進(jìn)公司在進(jìn)口電商領(lǐng)域的發(fā)展戰(zhàn)略，跨境通寶電子商務(wù)股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“公司”或“跨境通”)以自有資金出資4,840萬(wàn)元通過(guò)增資方式投資深圳市跨境易電子商務(wù)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“跨境易”)。
2015年7月12日，公司、珠海安賜互聯(lián)股權(quán)并購(gòu)?fù)顿Y基金企業(yè)(有限合伙)(以下簡(jiǎn)稱“安賜互聯(lián)并購(gòu)基金”，公司與安賜互聯(lián)并購(gòu)基金合稱“投資方”)與跨境易及其現(xiàn)有股東深圳市絲路樂(lè)投資發(fā)展管理企業(yè)(有限合伙)(以下簡(jiǎn)稱“絲路樂(lè)”)、絲路樂(lè)的主要出資人李君、李進(jìn)、魏杰、宋金燕、陶和平(以下合稱“主要出資人”)于深圳市南山區(qū)共同簽訂了《深圳市跨境易電子商務(wù)有限公司增資擴(kuò)股協(xié)議》(以下簡(jiǎn)稱“增資擴(kuò)股協(xié)議”或“該協(xié)議”)，公司決定通過(guò)增資方式投資跨境易，投資金額合計(jì)人民幣4,840萬(wàn)元，投資完成后，公司將持有跨境易24.863%股權(quán)。
2、根據(jù)《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》和《公司章程》等相關(guān)規(guī)定，本次交易投資金額未達(dá)到董事會(huì)、股東大會(huì)審批權(quán)限，無(wú)需提交董事會(huì)和股東大會(huì)審議。
3、本次交易不構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易，亦不構(gòu)成《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》規(guī)定的重大資產(chǎn)重組。
二、交易對(duì)手方的基本情況
(一)絲路樂(lè)(交易對(duì)方)
1、基本情況(1)名稱：深圳市絲路樂(lè)投資發(fā)展管理企業(yè)(有限合伙)(2)住所：深圳市南山區(qū)西麗街道科技園朗山二號(hào)路互聯(lián)易電商產(chǎn)業(yè)園3樓
(3)企業(yè)類型：有限合伙企業(yè)
(4)執(zhí)行事務(wù)合伙人：李君
(5)注冊(cè)資本：人民幣240萬(wàn)元(6)注冊(cè)號(hào)：440305602467464
(7)主營(yíng)業(yè)務(wù)：投資管理2、設(shè)立情況及資產(chǎn)狀況絲路樂(lè)注冊(cè)于2015年6月19日，實(shí)際控制人為李君先生。絲路樂(lè)目前持有跨境易100%股權(quán)。
3、關(guān)聯(lián)關(guān)系說(shuō)明絲路樂(lè)與公司不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。
(二)自然人李君、李進(jìn)、魏杰、宋金燕、陶和平(交易對(duì)方)李君，身份證號(hào)碼：4309231983****1414，住址：深圳市南山區(qū)，現(xiàn)為跨境易CEO。
李進(jìn)，身份證號(hào)碼：4309231985****1419，住址：深圳市南山區(qū)，現(xiàn)為跨境易產(chǎn)品總監(jiān)。
魏杰，身份證號(hào)碼：4307211984****5215，住址：深圳市南山區(qū)，現(xiàn)為跨境易運(yùn)營(yíng)總監(jiān)。
宋金燕，身份證號(hào)碼：4301021982****5536，住址：深圳市南山區(qū)，現(xiàn)為跨境易物流總經(jīng)理。
陶和平，身份證號(hào)碼：4304191982****8756，住址：深圳市南山區(qū)，現(xiàn)為跨境易供銷總經(jīng)理。
2、上述自然人與公司不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。
(三)安賜互聯(lián)并購(gòu)基金(本次交易中的共同投資方)1、基本情況(1)名稱：珠海安賜互聯(lián)股權(quán)并購(gòu)?fù)顿Y基金企業(yè)(有限合伙)(2)住所：珠海市橫琴新區(qū)寶興路118號(hào)1棟219-353室
(3)企業(yè)類型：有限合伙企業(yè)
(4)執(zhí)行事務(wù)合伙人：珠海安賜共創(chuàng)股權(quán)投資基金管理企業(yè)(有限合伙)
(5)注冊(cè)資本：人民幣5億元(6)注冊(cè)號(hào)：440003000052762
(7)主營(yíng)業(yè)務(wù)：股權(quán)投資2、設(shè)立情況及經(jīng)營(yíng)狀況安賜互聯(lián)并購(gòu)基金注冊(cè)成立于2014年12月4日，實(shí)際控制人為張婷女士和殷敏先生。安賜互聯(lián)并購(gòu)基金自成立以來(lái)主營(yíng)業(yè)務(wù)為股權(quán)投資。
3、關(guān)聯(lián)關(guān)系說(shuō)明
安賜互聯(lián)并購(gòu)基金與公司不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。
三、投資標(biāo)的基本情況
1、名稱：深圳市跨境易電子商務(wù)有限公司
2、住所：深圳市南山區(qū)科技園朗山二號(hào)路互聯(lián)易電商產(chǎn)業(yè)園3樓
3、注冊(cè)號(hào)：440301108565263
4、企業(yè)類型：有限責(zé)任公司
5、法定代表人：魏杰
6、成立日期：2013年12月24日
7、跨境易現(xiàn)有股權(quán)結(jié)構(gòu)：
8、絲路樂(lè)現(xiàn)有股權(quán)結(jié)構(gòu)
9、主營(yíng)業(yè)務(wù)：
跨境易通過(guò)其自身及境外三家關(guān)聯(lián)企業(yè)(包括一通百電子商務(wù)有限公司、威易速遞有限公司、互聯(lián)易信息科技有限公司，根據(jù)增資擴(kuò)股協(xié)議將整合進(jìn)入跨境易)為跨境電商提供一站式供應(yīng)鏈綜合服務(wù),涵蓋海外優(yōu)質(zhì)貨源、國(guó)際物流、國(guó)際國(guó)內(nèi)倉(cāng)儲(chǔ)、清關(guān)、國(guó)內(nèi)配送、電商ERP系統(tǒng)等綜合服務(wù)?？缇骋字鳡I(yíng)業(yè)務(wù)包括云倉(cāng)庫(kù)及物流平臺(tái)、供銷平臺(tái)兩大業(yè)務(wù)板塊。
云倉(cāng)庫(kù)及物流平臺(tái)以強(qiáng)大的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)開發(fā)能力為支撐，以保稅進(jìn)口、快件進(jìn)口、直購(gòu)進(jìn)口等多元化和多口岸的服務(wù)模式，為跨境電商提供保稅倉(cāng)儲(chǔ)、海外倉(cāng)儲(chǔ)、備案清關(guān)、國(guó)內(nèi)快遞、電商金融、電商ERP等高效率、低成本的全程供應(yīng)鏈解決方案，并收取服務(wù)費(fèi)用。目前，跨境易已在珠三角地區(qū)建立起較為成熟的業(yè)務(wù)體系，同時(shí)在其他多個(gè)跨境電商進(jìn)口試點(diǎn)城市進(jìn)行了戰(zhàn)略布局。
供銷平臺(tái)主要服務(wù)于海外供應(yīng)商和國(guó)內(nèi)電商，解決供應(yīng)商無(wú)法發(fā)展中國(guó)市場(chǎng)、國(guó)內(nèi)電商拿不到差異化商品的問(wèn)題?？缇骋桌煤Ｍ鈧}(cāng)、保稅倉(cāng)和國(guó)際物流平臺(tái)，推出了一站式的供銷平臺(tái)，為海外優(yōu)質(zhì)貨源扎根中國(guó)市場(chǎng)提供了一條全新的互聯(lián)網(wǎng)渠道，讓國(guó)內(nèi)電商和海外供應(yīng)商互聯(lián)互通，協(xié)助其實(shí)現(xiàn)全球采購(gòu)和銷售。目前，該業(yè)務(wù)板塊的海外商品與分銷商已初具規(guī)模，平臺(tái)交易額也呈現(xiàn)出快速增長(zhǎng)的趨勢(shì)。
10、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)(未經(jīng)審計(jì))
跨境易及境外三家關(guān)聯(lián)企業(yè)合并報(bào)表的主要財(cái)務(wù)指標(biāo)如下：
(1)資產(chǎn)負(fù)債表
(2)利潤(rùn)表
11、本次增資前后跨境易股權(quán)結(jié)構(gòu)：
12、跨境易境外關(guān)聯(lián)企業(yè)情況：
在跨境易的業(yè)務(wù)架構(gòu)體系中，其境外相關(guān)關(guān)聯(lián)企業(yè)分別負(fù)責(zé)物流、倉(cāng)儲(chǔ)、IT技術(shù)服務(wù)等職能。其基本情況如下：
(1)一通百電子商務(wù)有限公司
(2)威易速遞有限公司
(3)互聯(lián)易信息科技有限公司
四、增資擴(kuò)股協(xié)議的主要內(nèi)容
1、本次投資的定價(jià)依據(jù)
本次投資的定價(jià)依據(jù)主要采用市銷率方式計(jì)算，跨境易2015年預(yù)計(jì)營(yíng)業(yè)收入不低于人民幣40,000萬(wàn)元，2016年預(yù)計(jì)營(yíng)業(yè)收入不低于11億人民幣，2017年預(yù)計(jì)營(yíng)業(yè)收入不低于20億人民幣，經(jīng)參與本次投資的各方根據(jù)進(jìn)口電商行業(yè)特點(diǎn)，結(jié)合標(biāo)的公司實(shí)際情況，將本次對(duì)跨境易投資的市銷率定為2015年?duì)I業(yè)收入的0.4867倍，跨境易的整體投后估值為19,466.67萬(wàn)元。根據(jù)該估值，公司本次投資金額為4,840萬(wàn)元，投資完成后股權(quán)比例約為24.863%。
2、通過(guò)包括公司在內(nèi)的投資方兩期增資，跨境易的注冊(cè)資本增加至285.7143萬(wàn)元，其中新增加85.7143萬(wàn)元注冊(cè)資本由公司及安賜互聯(lián)并購(gòu)基金按照相同價(jià)格分別認(rèn)購(gòu)。
第一期：公司出資人民幣2,486.3萬(wàn)元對(duì)跨境易進(jìn)行增資,認(rèn)購(gòu)新注冊(cè)資本41.4384萬(wàn)元，持有跨境易16.5753%的股權(quán)；
第二期：公司出資人民幣2,353.7萬(wàn)元對(duì)跨境易進(jìn)行增資,認(rèn)購(gòu)新注冊(cè)資本29.5988萬(wàn)元。
兩期增資完成后，公司持有跨境易24.863%股權(quán)。
3、本次投資實(shí)施的前提條件
(1)第一期增資實(shí)施的前提條件：
跨境易股東作出股東決定同意本次交易；跨境易已向投資方提交一份交割后三年內(nèi)跨境易詳盡的營(yíng)業(yè)計(jì)劃和預(yù)算，并為投資方所接受。
(2)第二期增資實(shí)施的前提條件：
跨境易或其合并報(bào)表范圍內(nèi)的下屬公司已依法完成對(duì)一通百電子商務(wù)有限公司、威易速遞有限公司、互聯(lián)易信息科技有限公司100%股權(quán)的收購(gòu)，且前述收購(gòu)的總對(duì)價(jià)不超過(guò)人民幣2,340萬(wàn)元，該等收購(gòu)行為應(yīng)在2015年9月30日前完成。
4、增資款支付方式及時(shí)間
該協(xié)議約定的第一期增資前提條件滿足后，投資方在收到通知并確認(rèn)后在7個(gè)工作日內(nèi)投資方向通跨境易支付首期增資款；在協(xié)議約定的第二期增資前提條件滿足后，投資方在收到通知并確認(rèn)后在7個(gè)工作日內(nèi)投資方向通跨境易支付第二期增資款。
跨境易及主要出資人保證，本次投資的增資款僅用于與跨境易主營(yíng)業(yè)務(wù)相關(guān)的日常經(jīng)營(yíng)(包含但不限于市場(chǎng)推廣，人員，顧問(wèn)等招聘，日常運(yùn)作所需費(fèi)用)、資產(chǎn)并購(gòu)、對(duì)外投資，不得挪作他用。
5、投資方成為跨境易股東后，跨境易的盈利或虧損由新老股東按各自持有跨境易的股權(quán)比例共享或共擔(dān)。
6、業(yè)績(jī)承諾及補(bǔ)償
絲路樂(lè)向公司及安賜互聯(lián)并購(gòu)基金承諾，跨境易及跨境易關(guān)聯(lián)企業(yè)2015年?duì)I業(yè)收入合計(jì)不低于4億人民幣，且虧損不超過(guò)1,000萬(wàn)人民幣；跨境易2016年?duì)I業(yè)收入不低于11億人民幣，且扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)不低于500萬(wàn)人民幣；跨境易2017年?duì)I業(yè)收入不低于20億人民幣，且扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)不低于3,000萬(wàn)人民幣(經(jīng)跨境易董事會(huì)決議通過(guò)的兼并或收購(gòu)其他個(gè)人或?qū)嶓w的重大資產(chǎn)或業(yè)務(wù)而產(chǎn)生的歸屬于跨境易的扣非凈利潤(rùn)計(jì)入跨境易當(dāng)年度實(shí)現(xiàn)的扣非凈利潤(rùn))。如跨境易在2015年-2017年期間的任一年度實(shí)際業(yè)績(jī)未達(dá)到上述業(yè)績(jī)承諾，則投資方有權(quán)選擇要求絲路樂(lè)以股權(quán)或現(xiàn)金對(duì)投資方進(jìn)行補(bǔ)償，補(bǔ)償?shù)挠?jì)算方式如下：
6.1補(bǔ)償方式及原則
6.1.1補(bǔ)償方式：絲路樂(lè)優(yōu)先以現(xiàn)金方式對(duì)投資方進(jìn)行補(bǔ)償，現(xiàn)金方式不足以補(bǔ)償?shù)牟糠忠越z路樂(lè)持有的跨境易股權(quán)進(jìn)行補(bǔ)償。
6.1.2現(xiàn)金補(bǔ)償?shù)闹Ц镀谙蓿寒?dāng)任一會(huì)計(jì)年度結(jié)束時(shí)，跨境易應(yīng)聘請(qǐng)具有證券、期貨從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審計(jì)并于第二年4月30日前出具上一年度審計(jì)報(bào)告，如經(jīng)審計(jì)并確認(rèn)該一會(huì)計(jì)年度跨境易因?qū)嶋H業(yè)績(jī)未達(dá)到當(dāng)年度承諾業(yè)績(jī)，繼而絲路樂(lè)產(chǎn)生因此向投資方支付現(xiàn)金補(bǔ)償款項(xiàng)的義務(wù)的，絲路樂(lè)應(yīng)自審計(jì)報(bào)告出具之日起60日內(nèi)向投資方一次性支付上述現(xiàn)金補(bǔ)償款項(xiàng)。如絲路樂(lè)未能在上述期限內(nèi)足額支付全部現(xiàn)金補(bǔ)償款項(xiàng)，則投資方有權(quán)向絲路樂(lè)要求股權(quán)補(bǔ)償。
6.2 2015年度業(yè)績(jī)補(bǔ)償
6.2.1當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例=[投資額5,840萬(wàn)元/(0.4867×當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)-投資方持股比例30%](其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例={ [投資額5,840萬(wàn)元/(0.4867×當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)-投資方持股比例30%]}×82.88%)
如果跨境易2015年虧損超過(guò)1,000萬(wàn)元，每增加100萬(wàn)元虧損，投資方有權(quán)選擇增加2.5%的持股比例。
按照上述兩種方法計(jì)算的股權(quán)比例以孰高者為準(zhǔn)。
6.2.2當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額=[(40,000萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)/40,000萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元(其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額={ [(40,000萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)/40,000萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元}×82.88%)
同時(shí)，如果跨境易2015年虧損超過(guò)1,000萬(wàn)元，每增加100萬(wàn)元虧損，投資方有權(quán)選擇現(xiàn)金補(bǔ)償150萬(wàn)。
按照上述兩種方法計(jì)算的現(xiàn)金補(bǔ)償額以孰高者為準(zhǔn)。
6.3 2016年度業(yè)績(jī)補(bǔ)償
6.3.1當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例=[投資額5,840萬(wàn)元/(0.1770×當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)-投資方持股比例30%](其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例={ [投資額5,840萬(wàn)元/(0.1770×當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)-投資方持股比例30%]}×82.88%)；或當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例=[投資額5,840萬(wàn)元/(38.93×當(dāng)年度實(shí)際凈利潤(rùn))-投資方持股比例30%](其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例={[投資額5,840萬(wàn)元/(38.93×當(dāng)年度實(shí)際凈利潤(rùn))-投資方持股比例30%]}×82.88%)。
按照上述兩種方法計(jì)算的股權(quán)比例以孰高者為準(zhǔn)。
6.3.2當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額=[(110,000萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)/110,000萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元(其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額={ [(110,000萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)/110,000萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元}×82.88%)；或當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額=[(500萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際凈利潤(rùn))/500萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元(其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額={[(500萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際凈利潤(rùn))/500萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元}×82.88%)。
按照上述兩種方法計(jì)算的現(xiàn)金補(bǔ)償額以孰高者為準(zhǔn)。
6.4 2017年度業(yè)績(jī)補(bǔ)償
6.4.1當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例=[投資額5,840萬(wàn)元/(0.0973×當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)-投資方持股比例30%](其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例={[投資額5,840萬(wàn)元/(0.0973×當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)-投資方持股比例30%]}×82.88%)；或當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例=[投資額5,840萬(wàn)元/(6.49×當(dāng)年度實(shí)際凈利潤(rùn))-投資方持股比例30%](其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度股權(quán)補(bǔ)償比例={[投資額5,840萬(wàn)元/(6.49×當(dāng)年度實(shí)際凈利潤(rùn))-投資方持股比例30%]}×82.88%)。
按照上述兩種方法計(jì)算的股權(quán)比例以孰高者為準(zhǔn)。
6.4.2當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額=[(200,000萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)/200,000萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元(其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額={[(200,000萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際營(yíng)業(yè)收入)/200,000萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元}×82.88%)；或當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額=[(3,000萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際凈利潤(rùn))/3,000萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元(其中，公司應(yīng)獲得當(dāng)年度現(xiàn)金補(bǔ)償金額={[(3,000萬(wàn)元-當(dāng)年度實(shí)際凈利潤(rùn))/3,000萬(wàn)元]×投資額5,840萬(wàn)元}×82.88%)。
按照上述兩種方法計(jì)算的現(xiàn)金補(bǔ)償額以孰高者為準(zhǔn)。
各方同意，如果跨境易在2017年3月31日前按照不低于人民幣5億元的投前估值累計(jì)融資(不包括該協(xié)議項(xiàng)下的融資)不低于人民幣5,000萬(wàn)元(以跨境易取得的第三方投資款項(xiàng)全部到位為準(zhǔn))，投資方應(yīng)在跨境易董事會(huì)、股東會(huì)就該等融資事宜表決時(shí)投贊成票，但該等融資不得有損于投資方在本協(xié)議項(xiàng)下的各項(xiàng)權(quán)利。如此，則跨境易2015年度、2016年度、2017年度的業(yè)績(jī)承諾和對(duì)賭安排均不再執(zhí)行(如2015年度、2016年度業(yè)績(jī)補(bǔ)償已經(jīng)執(zhí)行有關(guān)工商變更登記/股份登記手續(xù)、現(xiàn)金補(bǔ)償，對(duì)于已執(zhí)行部分不再回溯)。如果跨境易上市獲得批準(zhǔn)后，上述業(yè)績(jī)承諾和對(duì)賭安排均不再執(zhí)行。如果跨境易在全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)公開掛牌，累計(jì)100個(gè)交易日收盤市值高于8億元且該100個(gè)交易日成交金額均高于200萬(wàn)元的，上述業(yè)績(jī)承諾和對(duì)賭安排均不再執(zhí)行。
對(duì)于應(yīng)得的股權(quán)/股份補(bǔ)償、現(xiàn)金補(bǔ)償，投資方按其各自屆時(shí)所持有跨境易股權(quán)/股份占其合計(jì)持有跨境易股權(quán)/股份的比例分配。
7、公司及安賜互聯(lián)并購(gòu)基金在約定的情形范圍內(nèi)，有優(yōu)先收回投資的權(quán)利。
8、該協(xié)議中對(duì)跨境易關(guān)鍵管理人員任職及競(jìng)業(yè)限制方面做出了相關(guān)約定。
9、協(xié)議各方同意修改章程，建立跨境易董事會(huì)。董事會(huì)由3名成員組成，跨境通委派1名，絲路樂(lè)委派2名。其中，跨境易董事長(zhǎng)由絲路樂(lè)委派。
10、該協(xié)議對(duì)跨境易的分紅安排及強(qiáng)制分紅權(quán)、保持股權(quán)穩(wěn)定、反稀釋、后續(xù)融資時(shí)的出售權(quán)、特定條件下的股權(quán)回購(gòu)安排、自動(dòng)享受投資權(quán)益、違約責(zé)任、協(xié)議解除、適用法律和爭(zhēng)議解決等做了約定。
五、對(duì)外投資的目的、存在的風(fēng)險(xiǎn)和對(duì)公司的影響
1、本次投資的目的
公司本次對(duì)跨境易進(jìn)行投資是為了推動(dòng)公司在進(jìn)口電商領(lǐng)域的布局和增強(qiáng)公司長(zhǎng)久競(jìng)爭(zhēng)力而做的戰(zhàn)略安排，有利于公司持續(xù)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，增強(qiáng)公司自身抗風(fēng)險(xiǎn)能力。
因此，公司對(duì)跨境易的投資，對(duì)公司打造出口電商、進(jìn)口電商全產(chǎn)業(yè)鏈模式將起到重要作用。
2、對(duì)公司的影響
本次交易對(duì)公司的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果不產(chǎn)生重大影響。
3、存在的風(fēng)險(xiǎn)
(1)行業(yè)政策風(fēng)險(xiǎn)
國(guó)家為促進(jìn)跨境電商行業(yè)的加速發(fā)展，接連頒布利好政策，并提出具體措施以解決跨境電商在通關(guān)、支付、結(jié)匯、稅務(wù)等方面存在的問(wèn)題。盡管如此，目前國(guó)家相關(guān)政策，特別是各試點(diǎn)城市的相關(guān)政策尚處于探索階段，部分實(shí)施細(xì)則尚未明確，因此，企業(yè)需及時(shí)應(yīng)對(duì)政策更新，相應(yīng)進(jìn)行業(yè)務(wù)調(diào)整，存在一定的行業(yè)政策風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)不穩(wěn)定的風(fēng)險(xiǎn)。
(2)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)
進(jìn)口跨境電子商務(wù)行業(yè)經(jīng)過(guò)一年多來(lái)的飛速發(fā)展，已吸引了大量企業(yè)與資本的眼光，大量創(chuàng)業(yè)者投身該行業(yè)，大量資本涌入其中。雖然目前行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)主要集中在下游的終端消費(fèi)領(lǐng)域，跨境易所處的中上游供應(yīng)鏈領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)者數(shù)量相對(duì)不多，但不排除中長(zhǎng)期內(nèi)所處領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)迅速加劇的風(fēng)險(xiǎn)。
(3)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)
未來(lái)跨境易若不能準(zhǔn)確把握行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)和市場(chǎng)機(jī)會(huì)，及時(shí)進(jìn)行技術(shù)升級(jí)和業(yè)務(wù)創(chuàng)新，則存在競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)減弱、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)下滑等經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。
(4)互聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)安全性的風(fēng)險(xiǎn)
跨境易的業(yè)務(wù)很大程度上依靠互聯(lián)網(wǎng)及IT系統(tǒng)平臺(tái)開展，客觀上互聯(lián)網(wǎng)運(yùn)營(yíng)模式存在網(wǎng)絡(luò)設(shè)施故障、軟硬件漏洞、黑客攻擊、信息泄露等風(fēng)險(xiǎn)。如果不能及時(shí)發(fā)現(xiàn)并阻止這種外部干擾，可能對(duì)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?cè)斐刹焕绊憽?/p>
(5)人力資源管理風(fēng)險(xiǎn)
作為互聯(lián)網(wǎng)電商運(yùn)營(yíng)企業(yè)，核心技術(shù)和管理人員是其未來(lái)技術(shù)、業(yè)務(wù)模式、持續(xù)創(chuàng)新、持續(xù)盈利的重要因素。如果跨境易核心技術(shù)和管理人員流失，將對(duì)跨境易的經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生不利，影響其實(shí)現(xiàn)未來(lái)的盈利目標(biāo)。
(6)匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)
跨境易的供銷業(yè)務(wù)主要采用外幣與供應(yīng)商進(jìn)行結(jié)算。2014年以來(lái)，人民幣貶值預(yù)期曾一度抬頭，如果人民幣對(duì)美元等主要幣種貶值，將提高跨境易進(jìn)口商品的價(jià)格門檻，影響其對(duì)國(guó)內(nèi)消費(fèi)市場(chǎng)的吸引力，同時(shí)還可能使跨境易產(chǎn)生匯兌損失。
(7)投資實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)
公司本次對(duì)跨境易投資的實(shí)施包括若干前提條件，在交易實(shí)施過(guò)程中可能會(huì)遇到相關(guān)前提條件無(wú)法達(dá)成的情況，因此可能會(huì)對(duì)本次投資的實(shí)施造成影響。
(8)承諾業(yè)績(jī)無(wú)法實(shí)現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)
跨境易的原股東就跨境易未來(lái)幾年的業(yè)績(jī)做出了承諾。公司提請(qǐng)投資者關(guān)注跨境易營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)預(yù)期呈現(xiàn)高速增長(zhǎng)的趨勢(shì)，但由于宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化、行業(yè)景氣度的波動(dòng)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇、技術(shù)更新較快等原因可能出現(xiàn)業(yè)績(jī)無(wú)法達(dá)到預(yù)期的風(fēng)險(xiǎn)。盡管該協(xié)議約定的業(yè)績(jī)補(bǔ)償方案可以較大程度地保障公司及廣大股東的利益，降低投資風(fēng)險(xiǎn)，但如果跨境易未來(lái)出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)未達(dá)預(yù)期的情況，則會(huì)影響到公司的投資目標(biāo)。
(9)無(wú)法履行業(yè)績(jī)補(bǔ)償風(fēng)險(xiǎn)
如跨境易未達(dá)到相應(yīng)的業(yè)績(jī)承諾，絲路樂(lè)需根據(jù)該協(xié)議承擔(dān)業(yè)績(jī)補(bǔ)償責(zé)任。鑒于，本次投資金額相對(duì)較大，且跨境易目前的凈資產(chǎn)較低，如絲路樂(lè)無(wú)法根據(jù)該協(xié)議的約定支付業(yè)績(jī)補(bǔ)償金額，且其持有的跨境易的股權(quán)等資產(chǎn)不足以抵付該等補(bǔ)償，則存在絲路樂(lè)無(wú)法履行業(yè)績(jī)補(bǔ)償?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)。
六、備查文件
1、《深圳市跨境易電子商務(wù)有限公司增資擴(kuò)股協(xié)議》
公司擬籌劃重大事項(xiàng)，因該事項(xiàng)尚存在不確定性，為保護(hù)廣大投資者的利益，避免股票價(jià)格異常波動(dòng)，經(jīng)公司向深圳證券交易所申請(qǐng)，公司股票自2015年7月8日(星期三)開市起停牌，并于當(dāng)日發(fā)布了《關(guān)于籌劃重大事項(xiàng)停牌公告》。
2015年7月12日，公司已簽訂了《深圳市跨境易電子商務(wù)有限公司增資擴(kuò)股協(xié)議》，并就該投資事項(xiàng)相關(guān)內(nèi)容進(jìn)行披露。經(jīng)公司申請(qǐng)，公司股票(股票簡(jiǎn)稱：跨境通，股票代碼：002640)于2015年7月14日開市起復(fù)牌。
特此公告。
跨境通寶電子商務(wù)股份有限公司
二〇一五年七月十四日
