或許你沒(méi)有注意到,這個(gè)春節(jié)越來(lái)越多的餐廳放棄了“包桌不點(diǎn)菜”的“年俗”。
由于物流中轉(zhuǎn)減慢、人力成本上升等原因,過(guò)去餐飲行業(yè)習(xí)慣于使用包桌的方式解決年夜飯的瞬時(shí)大量需求。而這兩年正在發(fā)生的一場(chǎng)生鮮革命,正潛移默化的解決這些痛點(diǎn),與此同時(shí),城市居民日益增長(zhǎng)的對(duì)高質(zhì)量生鮮的需求也得到了滿(mǎn)足。
國(guó)泰君安零售團(tuán)隊(duì)此前對(duì)生鮮的B2B行業(yè)進(jìn)行了深度剖析,而產(chǎn)業(yè)研究團(tuán)隊(duì)則針對(duì)農(nóng)產(chǎn)品的完整產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行了專(zhuān)題研究,我們將兩者合二為一,并結(jié)合農(nóng)業(yè)團(tuán)隊(duì)、交運(yùn)團(tuán)隊(duì)針對(duì)生鮮領(lǐng)域更多視角的研究,為投資者剖析這一場(chǎng)生鮮革命的來(lái)龍去脈。
目前,我國(guó)生鮮食品的銷(xiāo)售渠道主要有以農(nóng)貿(mào)、商超為代表的傳統(tǒng)線(xiàn)下渠道,和電商平臺(tái)的新興線(xiàn)上渠道。
雖然近年隨著“農(nóng)改超”的不斷推進(jìn),全國(guó)交易額億元以上的大型農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)數(shù)量逐漸減少,但目前體量依然十分龐大——2017年,全國(guó)交易額億元以上的農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)共有937個(gè)。
來(lái)源:國(guó)泰君安證券研究
而與之對(duì)應(yīng)的,是線(xiàn)下生鮮超市穩(wěn)步增長(zhǎng)的行業(yè)規(guī)?！獜?011年的0.85萬(wàn)億,加速攀升至2016年的1.3萬(wàn)億元,成為一個(gè)新的萬(wàn)億市場(chǎng)。
來(lái)源:國(guó)泰君安證券研究
按照規(guī)模大小,超市可以分為大賣(mài)場(chǎng)、綜合超市、標(biāo)準(zhǔn)超市和便利店等,具有規(guī)?；⑦B鎖化、集約化的特征,比較適合品牌類(lèi)食品和生態(tài)農(nóng)產(chǎn)品的銷(xiāo)售。
不過(guò)有趣的是,即便是遵照同一套SOP的同品牌商超,其在中國(guó)的門(mén)店也極有可能顯得更加“不標(biāo)準(zhǔn)化”。 這與我國(guó)生鮮農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈上游的標(biāo)準(zhǔn)化、集約化欠缺不無(wú)關(guān)系。
現(xiàn)在,線(xiàn)上電商也閃身加入到這場(chǎng)鏖戰(zhàn)之中。
據(jù)易觀發(fā)布的《中國(guó)生鮮電商行業(yè)年度綜合分析2018》,2017年生鮮線(xiàn)上市場(chǎng)滲透率僅為7.9%,與之相對(duì)的,是服裝行業(yè)高達(dá)20%-30%的滲透率。顯然,電商在生鮮領(lǐng)域的耕耘還大有可為。
而以互聯(lián)網(wǎng)為依托的新零售模式,支持電商平臺(tái)將農(nóng)產(chǎn)品直接對(duì)接給消費(fèi)者,從而實(shí)現(xiàn)對(duì)生鮮品生產(chǎn)、流通與銷(xiāo)售過(guò)程的升級(jí)改造。
在我國(guó)生鮮行業(yè)互聯(lián)網(wǎng)化的發(fā)展過(guò)程中,C端的發(fā)展明顯更成熟:對(duì)于普通消費(fèi)者而言,有餓了么、美團(tuán)外賣(mài)兩大外賣(mài)配送巨頭滿(mǎn)足熟食需求,有每日優(yōu)鮮、京東到家等以互聯(lián)網(wǎng)巨頭為支撐的2C應(yīng)用滿(mǎn)足食材需求,這些2C應(yīng)用百花齊放,不斷豐富著C端各類(lèi)需求。
而隨著國(guó)內(nèi)冷鏈物流體系的逐步完善,C端互聯(lián)網(wǎng)化日漸成熟將倒逼B端供應(yīng)鏈效率提升,生鮮B2B長(zhǎng)期發(fā)展?jié)摿薮蟆?/p>
早在2007年,海底撈就依托蜀海建立了自己的生鮮食材供應(yīng)體系。隨后,玩家陸續(xù)進(jìn)場(chǎng):2011年,一畝田成立,為具備一定規(guī)模的農(nóng)產(chǎn)品經(jīng)營(yíng)主體提供交易量綜合服務(wù);2014、2015年,為中小零售商服務(wù)的美菜網(wǎng)、宋小菜成立,B端生鮮市場(chǎng)終于“通網(wǎng)”。
2018年,C端生鮮市場(chǎng)已經(jīng)進(jìn)入鏖戰(zhàn),而B(niǎo)端市場(chǎng)也開(kāi)始整合:以美菜網(wǎng)、美團(tuán)快驢、宋小菜為代表的B端基本格局已經(jīng)形成。2017年,鏈農(nóng)宣稱(chēng)公司已經(jīng)實(shí)現(xiàn)盈利,2018年美菜網(wǎng)月活服務(wù)的餐廳已經(jīng)超過(guò)100萬(wàn)家,而美團(tuán)快驢覆蓋了21個(gè)省份和38個(gè)城市,宋小菜也覆蓋了從一線(xiàn)到四線(xiàn)共45個(gè)城市。
國(guó)內(nèi)生鮮電商行業(yè)目前以To C平臺(tái)為主
B2B平臺(tái)快速發(fā)展
來(lái)源:國(guó)泰君安證券研究
生鮮電商的終端革命背后,是農(nóng)產(chǎn)品供給側(cè)改革的持續(xù)推進(jìn)。
根據(jù)國(guó)泰君安農(nóng)業(yè)團(tuán)隊(duì)分析,我國(guó)種植業(yè)正處于商品化提升階段的尾巴,而每個(gè)階段接近尾聲時(shí),都會(huì)有一場(chǎng)整合重組的行業(yè)變革。
行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇帶來(lái)的內(nèi)在整合動(dòng)力,以及行業(yè)政策準(zhǔn)入門(mén)檻提升帶來(lái)的政策端驅(qū)動(dòng)力合二為一,國(guó)內(nèi)種植業(yè)即將面臨一場(chǎng)供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革的浪潮。
此外,老齡化和城鎮(zhèn)化驅(qū)動(dòng)下的農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化也將會(huì)推動(dòng)農(nóng)業(yè)的產(chǎn)業(yè)重塑:一方面,耕地接近紅線(xiàn)與糧食安全的矛盾逐步加深;另一方面,在老齡化和城鎮(zhèn)化的驅(qū)動(dòng)下,農(nóng)村可用勞動(dòng)力稀缺。這兩方面因素都將加快傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)的變革,改造農(nóng)業(yè)的流通和零售環(huán)節(jié),從而為生鮮電商B2B的發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。
生鮮電商化的快速發(fā)展還與其潛在的市場(chǎng)需求有關(guān)。2017年,全國(guó)餐飲收入達(dá)4萬(wàn)億,同比增長(zhǎng)11%,服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)達(dá)465.4萬(wàn)戶(hù),涉及門(mén)店超800萬(wàn)個(gè)。根據(jù)艾瑞咨詢(xún)的數(shù)據(jù),預(yù)計(jì)2020年我國(guó)餐飲收入將達(dá)5萬(wàn)億。指數(shù)級(jí)增長(zhǎng)的餐飲服務(wù)需求背后,是對(duì)更高質(zhì)量、更高效率的生鮮食材日益增長(zhǎng)的需求。
線(xiàn)下的農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)和生鮮超市,都是現(xiàn)階段線(xiàn)上生鮮電商B2B的強(qiáng)勁對(duì)手。
舉例來(lái)說(shuō),對(duì)于買(mǎi)方、賣(mài)方、農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)的經(jīng)營(yíng)者和每一位電商用戶(hù),農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)對(duì)時(shí)令性生鮮的敏感度、對(duì)生鮮的把控能力、圍繞其中買(mǎi)方賣(mài)方所形成的社交,都是線(xiàn)上電商難以企及的用戶(hù)黏性。
國(guó)內(nèi)農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)為食材采購(gòu)主要銷(xiāo)售渠道
來(lái)源:前瞻產(chǎn)業(yè)研究院,國(guó)泰君安證券研究
國(guó)內(nèi)餐飲門(mén)店生鮮采購(gòu)方式以農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)為主
數(shù)據(jù)來(lái)源:億歐、國(guó)泰君安證券研究
因此,要對(duì)抗消費(fèi)者自然而然的線(xiàn)下采購(gòu)習(xí)慣,生鮮的B2B領(lǐng)域,還面臨一系列的問(wèn)題:
從行業(yè)上游來(lái)看:我國(guó)耕地破碎化,農(nóng)產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)程度低、利潤(rùn)低。加之國(guó)內(nèi)小農(nóng)經(jīng)濟(jì)的特點(diǎn),農(nóng)產(chǎn)品整體集群效應(yīng)弱,實(shí)現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)化、建立產(chǎn)品品牌尚需大量精力。另一方面,未加工的初級(jí)生鮮產(chǎn)品利潤(rùn)低,需參考國(guó)外嚴(yán)控成本或形成品牌效應(yīng),提高其附加價(jià)值。
在行業(yè)中游:存在著供應(yīng)鏈冗長(zhǎng),層級(jí)多,加價(jià)多的問(wèn)題。國(guó)內(nèi)傳統(tǒng)生鮮供應(yīng)鏈從農(nóng)戶(hù)生產(chǎn)到食材供應(yīng)商、加工商,然后再經(jīng)歷多層經(jīng)銷(xiāo)商到達(dá)銷(xiāo)地批發(fā)市場(chǎng),不僅提高了生鮮的損耗率,也使得最終生鮮加價(jià)甚多。
國(guó)內(nèi)生鮮供應(yīng)鏈上下游
集中度低,鏈條長(zhǎng)
數(shù)據(jù)來(lái)源:國(guó)泰君安證券研究
相比之下,國(guó)外生鮮供應(yīng)鏈更簡(jiǎn)潔,供應(yīng)商從大中型農(nóng)場(chǎng)或個(gè)體農(nóng)戶(hù)直采后負(fù)責(zé)分揀、預(yù)處理直接交與終端客戶(hù)。
國(guó)外生鮮供應(yīng)鏈上下游
集中度高,鏈條層級(jí)少
數(shù)據(jù)來(lái)源:國(guó)泰君安證券研究
由于冷鏈設(shè)施不足,國(guó)內(nèi)生鮮產(chǎn)品流通效率低下、損耗嚴(yán)重,損耗率達(dá)8%-15%,而發(fā)達(dá)國(guó)家平均僅為5%;而果蔬的保鮮率僅為35%,發(fā)達(dá)國(guó)家平均為90%。2017年我國(guó)農(nóng)產(chǎn)品物流總額達(dá)到4萬(wàn)億元,但冷鏈物流運(yùn)輸占比仍然較小,國(guó)內(nèi)冷鏈物流還有較大的發(fā)展空間。
從下游來(lái)看:銷(xiāo)售渠道分散化,中小餐廳通過(guò)農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)采購(gòu)成本高。國(guó)內(nèi)生鮮銷(xiāo)售渠道中農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)占73%,而超市渠道滲透率僅為22%,相比與發(fā)達(dá)國(guó)家70%以上的水平,仍有較大差距。
農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)具有個(gè)人攤主分散經(jīng)營(yíng)的特點(diǎn),集中度低,而中小餐廳為了保證食材新鮮、降低庫(kù)存,往往選擇到附近的農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)采購(gòu),但是價(jià)格較高、食材品質(zhì)也不甚穩(wěn)定。
因此,總結(jié)生鮮電商2B平臺(tái)發(fā)展的問(wèn)題,食品生鮮電商化有兩大痛點(diǎn):
對(duì)逆向識(shí)別的要求高:中國(guó)生鮮產(chǎn)品本身供給碎片化、本地化,缺少產(chǎn)品品牌,需要渠道品牌背書(shū),增加信任;食品生鮮關(guān)乎健康和生命,建立消費(fèi)者信任感的難度更大。
食品生鮮具有易腐性,物流成本高,且不同時(shí)效的產(chǎn)品的質(zhì)量和價(jià)格大不相同;食品生鮮屬于高頻消費(fèi),消費(fèi)者只能容忍較短的交付等待期。
毫不夸張地說(shuō),在美國(guó)Sysco就是生鮮電商屆的蘋(píng)果公司。
作為北美最大的生鮮B2B企業(yè),Sysco的年?duì)I收約4000億人民幣,也是眾多想進(jìn)入生鮮2B電商的創(chuàng)業(yè)者們的偶像級(jí)男神(或女神)。
Sysco營(yíng)收近600億美元
數(shù)據(jù)來(lái)源:公司公告、國(guó)泰君安證券研究
注:Sysco的FY2018對(duì)應(yīng)的時(shí)間是201707-201806,以此類(lèi)推
Sysco近年來(lái)凈利潤(rùn)持續(xù)提升
數(shù)據(jù)來(lái)源:公司公告、國(guó)泰君安證券研究
美國(guó)的生鮮B2B電商可以給中國(guó)廣大電商創(chuàng)業(yè)者們什么樣的經(jīng)驗(yàn)和啟發(fā)?綜合研究看來(lái),可以肯定的是,Sysco打通了農(nóng)業(yè)生產(chǎn)、采購(gòu)、配送和服務(wù)的全鏈條。
首先,Sysco實(shí)現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)化生產(chǎn)、嚴(yán)格挑選功能供應(yīng)商,控制源頭質(zhì)量,又通過(guò)大規(guī)模采購(gòu)來(lái)控制訂單價(jià)格。憑借高超的運(yùn)營(yíng)和種植技術(shù),食材從農(nóng)場(chǎng)收割時(shí)已經(jīng)是標(biāo)準(zhǔn)化的,可直接裝箱監(jiān)測(cè),1小時(shí)運(yùn)送至中心倉(cāng)庫(kù)。而供應(yīng)商必須經(jīng)過(guò)嚴(yán)格審查才能納入體系,保證了食材的質(zhì)量。同時(shí),Sysco可以憑其巨大的采購(gòu)量,以相對(duì)穩(wěn)定的價(jià)格從供應(yīng)商長(zhǎng)期采購(gòu),有效控制成本。
其次,在運(yùn)輸和配送上,Sysco自建倉(cāng)儲(chǔ)物流設(shè)施,打造貫通歐洲、北美的供應(yīng)鏈體系,服務(wù)客戶(hù)數(shù)超60萬(wàn)。Sysco擁有面積達(dá)4896萬(wàn)平方英尺的332個(gè)配送中心,1.4萬(wàn)輛物流運(yùn)輸車(chē)輛。其中,美國(guó)有167個(gè)配送中心,除此之外,英國(guó)、法國(guó)、加拿大配送中心數(shù)量占比較大。Sysco大部分銷(xiāo)售訂單在客戶(hù)訂單下達(dá)后24小時(shí)內(nèi)完成。
最后,在具體的服務(wù)上,Sysco服務(wù)對(duì)象占比穩(wěn)定,主要服務(wù)于餐廳。Sysco客戶(hù)對(duì)象包括餐廳、醫(yī)療機(jī)構(gòu)、教育機(jī)構(gòu)、政府、旅游休閑零售商等。其他類(lèi)別包括非獨(dú)立餐廳、面包店、餐飲店、教堂、民間組織和兄弟組織、販?zhǔn)鄯咒N(xiāo)商、其他分銷(xiāo)商和國(guó)際出口品的自助餐廳等。近五年各類(lèi)別客戶(hù)銷(xiāo)售額占比比較穩(wěn)定,其中,餐廳的銷(xiāo)售額占比最高,保持在60%以上。
此外,Sysco可與客戶(hù)共享來(lái)自專(zhuān)業(yè)餐飲調(diào)研機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)信息,優(yōu)化餐飲品類(lèi),提高消費(fèi)者粘性。同時(shí),Sysco與客戶(hù)共享其自動(dòng)化設(shè)備研發(fā)成果,降低客戶(hù)食材處理的人力成本。
作為業(yè)界的龍頭大佬,Sysco離不開(kāi)美國(guó)生產(chǎn)的支持。從源頭來(lái)看,美國(guó)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)具有專(zhuān)業(yè)化、機(jī)械化程度高的特點(diǎn),有利于提高產(chǎn)品的標(biāo)準(zhǔn)化程度。20世紀(jì)40年代,美國(guó)實(shí)現(xiàn)了糧食生產(chǎn)機(jī)械化,60年代后期,糧食生產(chǎn)機(jī)械化水平更加提高,達(dá)到了從土地耕翻到干燥等全過(guò)程機(jī)械化。
從下游來(lái)看,美國(guó)人收入預(yù)期、外出就餐比例提升促進(jìn)了餐飲業(yè)的發(fā)展。從二十世紀(jì)80年代開(kāi)始,美國(guó)家庭在食物上的花費(fèi)中外出就餐占比就一直在38%-44%之間,帶動(dòng)了美國(guó)餐飲業(yè)的發(fā)展。
餐廳的銷(xiāo)售額占比在60%以上
數(shù)據(jù)來(lái)源:公司公告、國(guó)泰君安證券研究
綜合而言, 美國(guó)市場(chǎng)的上游標(biāo)準(zhǔn)化、下游需求強(qiáng)是Sysco不斷壯大的原因。
但話(huà)雖至此,生鮮電商如果要復(fù)制Sysco的經(jīng)驗(yàn),或許還要尊重國(guó)情的不同。就兩國(guó)的耕地條件而言,中國(guó)農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)薄弱,自然環(huán)境較差,耕地破碎,無(wú)法實(shí)現(xiàn)美國(guó)農(nóng)業(yè)的大規(guī)模生產(chǎn)。
目前,我國(guó)在農(nóng)業(yè)生產(chǎn)中推崇智慧農(nóng)業(yè),但要真正推行智慧農(nóng)業(yè),并在智慧農(nóng)業(yè)之上實(shí)現(xiàn)“智慧流通”、“智慧銷(xiāo)售”,恐怕不能僅僅復(fù)制發(fā)達(dá)國(guó)家的經(jīng)驗(yàn),還需要因地制宜。
據(jù)國(guó)泰君安交運(yùn)行業(yè)的研究,食品生鮮是電商提升市場(chǎng)空間的終極戰(zhàn)場(chǎng)。用縱軸表示各品類(lèi)在線(xiàn)上零售額中的占比,用橫軸表示各品類(lèi)在整體零售額中的占比,能夠明顯觀察到一個(gè)非常特殊的品類(lèi):食品飲料(含生鮮)——它在整體零售中占比44%,而在線(xiàn)上零售中占比僅6%。
這說(shuō)明食品生鮮行業(yè)對(duì)電商來(lái)講,既重要,又艱難。若放棄食品生鮮,意味著放棄了零售行業(yè)44%的市場(chǎng)。那么幾乎需要其他品類(lèi)線(xiàn)上滲透率接近100%,才能夠使電商整體滲透率接近50%。而在流量紅利逐漸衰減的背景下,大幅提高傳統(tǒng)電商三大件的線(xiàn)上滲透率并非易事。所以未來(lái)電商的戰(zhàn)略重點(diǎn)便繞不開(kāi)食品生鮮。
生鮮電商B2B模式下的農(nóng)產(chǎn)品直接從供應(yīng)商經(jīng)過(guò)電商平臺(tái)銷(xiāo)售給消費(fèi)者,比起傳統(tǒng)流通模式減少了各級(jí)經(jīng)銷(xiāo)商的環(huán)節(jié),縮短了農(nóng)產(chǎn)品從田間到餐桌的過(guò)程,降低了各級(jí)運(yùn)輸成本,提高了農(nóng)產(chǎn)品流通渠道效率。
目前,從終極形態(tài)上,生鮮行業(yè)多業(yè)態(tài)并存將是未來(lái)的趨勢(shì)。而對(duì)于B2B電商來(lái)說(shuō),誰(shuí)能把握好消費(fèi)的新趨勢(shì)和流通環(huán)節(jié)的關(guān)鍵節(jié)點(diǎn),誰(shuí)才能搶占電商的先機(jī)。
從企業(yè)背景來(lái)看,目前國(guó)內(nèi)主要有兩類(lèi)生鮮B2B企業(yè):一是互聯(lián)網(wǎng)背景的公司,如美菜網(wǎng)、美團(tuán)快驢、宋小菜等,其運(yùn)營(yíng)者普遍擁有互聯(lián)網(wǎng)從業(yè)經(jīng)歷,運(yùn)營(yíng)特征是要求快速擴(kuò)張,提升銷(xiāo)售規(guī)模、用戶(hù)數(shù)量?jī)?yōu)先。二是傳統(tǒng)企業(yè)裂變而來(lái)的供應(yīng)鏈公司,如彩食鮮、蜀海等,這類(lèi)公司具有生鮮從業(yè)經(jīng)驗(yàn),更能把握經(jīng)營(yíng)細(xì)節(jié)。
新零售概念下電商行業(yè)的發(fā)展,已經(jīng)在給生鮮電商行業(yè)帶來(lái)積極可喜的變化:十年前的春節(jié),我們?cè)谕饷娌宛^、飯店吃飯,都需要提前幾天打電話(huà)到餐館,并告知所需的菜品,再由餐館聯(lián)系供應(yīng)商進(jìn)行預(yù)訂,如果沒(méi)有及時(shí)預(yù)訂,也許就吃不到自己心儀的菜肴;但十年后的今天,供應(yīng)商和餐館經(jīng)營(yíng)者之間的信息渠道已然被打通,作為消費(fèi)者的我們也享受這種生活發(fā)展之后帶來(lái)的便捷。
所謂的新零售,說(shuō)到底是要實(shí)現(xiàn)需求和供給更直接順暢的對(duì)接。因此如何通過(guò)創(chuàng)新,將賣(mài)方和買(mǎi)方更好地連接起來(lái),是互聯(lián)網(wǎng)巨頭首先擅長(zhǎng)也應(yīng)該解決的問(wèn)題。
這里面,不得不提到美團(tuán)快驢。
美團(tuán)的B2B采購(gòu)平臺(tái)快驢進(jìn)貨,通過(guò)集中采購(gòu),保證產(chǎn)品品質(zhì)的同時(shí)降低食材流通環(huán)節(jié)成本?？祗H進(jìn)貨于2016年初上線(xiàn),主要為商家提供包括米面糧油、酒水飲料等標(biāo)準(zhǔn)化程度高的產(chǎn)品,目前也已上線(xiàn)葉菜類(lèi)、水果、肉禽(鮮肉)等非標(biāo)生鮮。同時(shí),快驢也向商家提供銷(xiāo)售咨詢(xún)、ERP系統(tǒng)等服務(wù),幫助商家提升運(yùn)營(yíng)能力。5月,美團(tuán)收購(gòu)餐飲SaaS服務(wù)商屏芯科技,增強(qiáng)對(duì)商家的服務(wù)。
美團(tuán)平臺(tái)的實(shí)力強(qiáng)大,使得快驢成長(zhǎng)迅速。截至2018年10月,快驢進(jìn)貨業(yè)務(wù)單月銷(xiāo)售額破4億。目前快驢在全國(guó)覆蓋了21個(gè)省,38座城市,350個(gè)區(qū)縣,服務(wù)20萬(wàn)商戶(hù)。
注重研發(fā),用科技賦能快驢供應(yīng)鏈?zhǔn)前缊F(tuán)快驢在內(nèi)的互聯(lián)網(wǎng)巨頭布局生鮮2B新零售的主要措施?？祗H倉(cāng)配一體化系統(tǒng)是美團(tuán)自主研發(fā)形成自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的項(xiàng)目,包括倉(cāng)儲(chǔ)管理系統(tǒng)、排線(xiàn)派車(chē)系統(tǒng)、自動(dòng)補(bǔ)貨系統(tǒng)、配送網(wǎng)格化系統(tǒng),逐漸開(kāi)始在全國(guó)35城38倉(cāng)使用。該系統(tǒng)提供線(xiàn)上進(jìn)貨、線(xiàn)下倉(cāng)儲(chǔ)物流、銷(xiāo)售咨詢(xún)等服務(wù)。在未來(lái),美團(tuán)快驢倉(cāng)配建設(shè)還將完善實(shí)現(xiàn)信息和數(shù)據(jù)為導(dǎo)向的一站式服務(wù),計(jì)劃開(kāi)發(fā)無(wú)人倉(cāng)系統(tǒng)。另外,美團(tuán)和騰訊聯(lián)合領(lǐng)投快消B2B平臺(tái)易久批2億美元,美團(tuán)將聯(lián)合易久批進(jìn)行供應(yīng)鏈方面資源整合共享。
外賣(mài)業(yè)務(wù)龐大的存量客戶(hù)可轉(zhuǎn)化為快驢采購(gòu)客戶(hù),美團(tuán)可把控其食材需求數(shù)據(jù)。2017年,美團(tuán)外賣(mài)在中國(guó)市場(chǎng)占有率為42%,年度在線(xiàn)商家數(shù)550萬(wàn),活躍商家數(shù)440萬(wàn)。美團(tuán)擁有強(qiáng)大的本地服務(wù)團(tuán)隊(duì)和入駐美團(tuán)外賣(mài)商家的數(shù)據(jù)庫(kù),便于快驢的推廣普及,同時(shí),美團(tuán)還可以監(jiān)控商家銷(xiāo)售情況,及時(shí)提醒補(bǔ)貨、提出經(jīng)營(yíng)建議等。
另一個(gè)例子是是美菜網(wǎng)。美菜網(wǎng)成立于2014年,為餐廳和蔬菜店鋪提供一站式、全品類(lèi)農(nóng)產(chǎn)品采購(gòu)服務(wù)。2018年10月,美菜網(wǎng)融資約10億美元,估值70億美元。
美菜網(wǎng)的特別之處是采用獨(dú)有的F2B模式,通過(guò)自建冷鏈物流連接生產(chǎn)端和終端客戶(hù),讓利兩端,提升效率。所謂的農(nóng)產(chǎn)品冷鏈物流,是指水果、蔬菜、肉、禽、魚(yú)、蛋等農(nóng)產(chǎn)品在采購(gòu)、加工、儲(chǔ)藏、運(yùn)輸、銷(xiāo)售直至消費(fèi)的各個(gè)環(huán)節(jié)中始終處于規(guī)定的、生理需要的低溫環(huán)境下,以保證農(nóng)產(chǎn)品的質(zhì)量、減少農(nóng)產(chǎn)品消耗的一系列供應(yīng)管理措施和方法。美菜網(wǎng)F2B模式是通過(guò)自建冷鏈物流倉(cāng)配,連接生產(chǎn)端和終端客戶(hù),去除中間繁雜環(huán)節(jié),降低成本,升級(jí)農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈。
另一方面,美菜網(wǎng)也不斷梳通上游的采購(gòu)網(wǎng)絡(luò),美菜網(wǎng)在上游的布局采取源頭自采+助力滯銷(xiāo)菜+供應(yīng)商入駐的方式。美菜網(wǎng)開(kāi)展助力滯銷(xiāo)菜的精準(zhǔn)扶貧計(jì)劃自2016年至2018年7月,美菜網(wǎng)在內(nèi)蒙、山東、安徽、河北等13個(gè)地區(qū)采購(gòu)滯銷(xiāo)農(nóng)產(chǎn)品共計(jì)2480萬(wàn)斤,產(chǎn)值2280.8萬(wàn)元。
同時(shí),美菜網(wǎng)招募提供十大品類(lèi)的生產(chǎn)基地、生產(chǎn)商、代理商、批發(fā)商、經(jīng)銷(xiāo)商作為合作供應(yīng)商,供應(yīng)商可選擇入駐自銷(xiāo)或者向美菜網(wǎng)供應(yīng)產(chǎn)品兩種模式。供應(yīng)商入駐美菜平臺(tái)開(kāi)店自銷(xiāo)可以自主定價(jià)、掌握利潤(rùn),利用美菜網(wǎng)的倉(cāng)儲(chǔ),借助美菜網(wǎng)平臺(tái)擴(kuò)展客戶(hù)。為美菜網(wǎng)供貨優(yōu)勢(shì)在于銷(xiāo)售、結(jié)算有保障,利用美菜網(wǎng)倉(cāng)配物流。
與美團(tuán)快驢和美菜網(wǎng)對(duì)陣的,是深耕線(xiàn)下零售多年的永輝超市。
事實(shí)上在高瓴、紅杉之前,永輝“彩食鮮”項(xiàng)目是永輝B2B業(yè)務(wù)的主要承載平臺(tái)。彩食鮮以半成品生鮮切入市場(chǎng),借助永輝線(xiàn)下門(mén)店倉(cāng)儲(chǔ)。它采用按需生產(chǎn)模式,即B端商戶(hù)通過(guò)APP直接下單,彩食鮮根據(jù)其所需商品完成加工。隨后,彩食鮮會(huì)利用自動(dòng)分揀系統(tǒng)快速分裝,交給第三方物流,配送至B端門(mén)店。彩食鮮與餓了么等第三方配送團(tuán)隊(duì)等合作,改善純線(xiàn)上生鮮電商布局C端時(shí)的配送效率不穩(wěn)定、物流成本高等問(wèn)題。
相比互聯(lián)網(wǎng)巨頭的對(duì)生鮮電商的布局,以彩食鮮為代表的由傳統(tǒng)企業(yè)裂變而來(lái)的電商平臺(tái),擁有許多差異化的優(yōu)勢(shì):
首先,彩食鮮深入生產(chǎn)端打造自有品牌,為增強(qiáng)產(chǎn)品差異性打下基礎(chǔ)。2017年,福建彩食鮮與九三集團(tuán)哈爾濱北大荒豆制品有限公司合資運(yùn)營(yíng)產(chǎn)能達(dá)10噸的大豆綜合生產(chǎn)線(xiàn),主要銷(xiāo)售渠道為永輝超市及彩食鮮平臺(tái)。2018年永輝收購(gòu)廣東湛江國(guó)聯(lián)水產(chǎn)、湖南湘村高科農(nóng)業(yè)部分股權(quán),深入生產(chǎn)端既可提升永輝的綜合毛利率,又可為永輝發(fā)力自有品牌,增強(qiáng)商品差異性打下基礎(chǔ)。
彩食鮮上游直采+收購(gòu),提供半成品生鮮
下游多種渠道銷(xiāo)售
數(shù)據(jù)來(lái)源:公司官網(wǎng)、公司公告、國(guó)泰君安證券研究
其次,彩食鮮主營(yíng)預(yù)包裝、半成品蔬菜從而實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品差異化。B端商戶(hù)通過(guò)APP直接下單,彩食鮮根據(jù)需求完成加工。
例如,對(duì)酒店客戶(hù),彩食鮮以“一盤(pán)菜”為計(jì)量單位,提供5.85元/550g的多寶魚(yú)食材包,或是將杏鮑菇切成要求的1.5cm×1.5cm的細(xì)丁,將胡蘿卜切為4mm厚的薄片等。同時(shí)彩食鮮還可通過(guò)中央廚房對(duì)食材進(jìn)行預(yù)制做,客戶(hù)收到半成品蔬菜后可快速烹飪?yōu)槌善贰?/p>
在下游,彩食鮮業(yè)務(wù)B端客戶(hù)銷(xiāo)售穩(wěn)定,企事業(yè)單位食堂是彩食鮮的主要的穩(wěn)定的銷(xiāo)售渠道,通過(guò)“門(mén)店即倉(cāng)儲(chǔ)”模式結(jié)合第三方物流優(yōu)化配送。
彩食鮮依托永輝門(mén)店實(shí)現(xiàn)“門(mén)店即倉(cāng)儲(chǔ)”
數(shù)據(jù)來(lái)源:公司公告、國(guó)泰君安證券研究
根據(jù)國(guó)泰君安零售團(tuán)隊(duì)的研究,2019年的國(guó)內(nèi)消費(fèi)市場(chǎng)仍面臨較大壓力,可能經(jīng)歷政策刺激回暖、自然見(jiàn)底、再緩慢復(fù)蘇(Q2以后)等幾個(gè)階段。在此過(guò)程中,由于零售行業(yè)整體為經(jīng)濟(jì)后周期屬性,周期下行時(shí)期反而是優(yōu)秀企業(yè)逆勢(shì)拓展、且估值便宜的時(shí)點(diǎn),自下而上重點(diǎn)關(guān)注行業(yè)內(nèi)部格局變化和優(yōu)質(zhì)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力提升,兩大較為確定性的增量來(lái)自于渠道下沉和供給效率提升。
生鮮B2B行業(yè)正是渠道下沉和供給效率提升的主戰(zhàn)場(chǎng)。
不過(guò)在這一行業(yè)中,有的“出師未捷身先死”,有的卻頻頻獲得資本的青睞,展望電商的發(fā)展,要實(shí)現(xiàn)打好這場(chǎng)硝煙四起的生鮮電商戰(zhàn),也許重要的是還是要問(wèn)自己:布局生鮮電商,流通環(huán)節(jié)縮短了嗎?流通效率更高了嗎?毛利潤(rùn)是否能覆蓋成本?
唯有抓住并解決行業(yè)痛點(diǎn),才能在這一場(chǎng)生鮮革命中占據(jù)一席之地。
